¡Las elecciones estadounidenses coinciden con la reunión de la Reserva Federal!

Hace ocho años, fue un caballo negro que venció a su rival demócrata Hillary Clinton para convertirse en el 45º presidente de Estados Unidos, lo que resultó en un aumento del dólar y sacudió los mercados financieros mundiales. Cuatro años después, se presentó a la reelección, pero fue derrotado, y dejó la Casa Blanca con las palabras: “La forma en que nos vayamos es la forma en que volveremos”. En los años posteriores, el todavía popular ex presidente Trump, ha viajado y prometido cumplir su promesa original, mientras comienza la cuenta regresiva para las 60ª elecciones presidenciales de Estados Unidos, el hombre que una vez hizo del mercado un dinero que todo el mundo debe sacudir está de vuelta en el centro de atención.

Mañana, 5 de noviembre de 2024, comenzarán oficialmente las encuestas en Estados Unidos, con se espera que los resultados electorales se publiquen en la noche del 6 de noviembre. Esta larga batalla entre republicanos y demócratas está entrando en su fase final, un evento que ha impulsado y mantenido a los inversores en el mercado de divisas (forex) observados de cerca.

Aunque muchos han centrado su atención en la presidencia, un detalle clave que a menudo se pasa por alto es si esta elección también cubre la contención de 468 escaños en el Congreso (33 escaños en el Senado y 435 escaños en la Cámara de Representantes). ¿Podrá el partido ganador asegurar una victoria aplastante y mantener una mayoría en ambas cámaras del Congreso? ¿O nos enfrentaremos a un “gobierno dividido”? Estos son los temas clave que los operadores de divisas deberían vigilar especialmente.

Lo que hace que este período sea aún más tenso es la reunión para fijar el tipo de interés de la Reserva Federal de Estados Unidos (Fed) en noviembre, que tiene lugar inmediatamente después de las elecciones. ¿Se recortará el tipo de interés? Si el recorte se va a reducir en 50 puntos básicos o en 25? En la tarde del 7 de noviembre, la Reserva Federal de Estados Unidos presentará información financiera importante al mercado. Por lo tanto, esta semana es una gran oportunidad de mercado junto con con altos niveles de riesgo para los inversores.

Elecciones en Estados Unidos

Este artículo se enfocará solo en el impacto de las elecciones en las finanzas y los mercados; no profundizará en las predicciones políticas o el análisis político.

Estados Unidos usa un sistema político bipartidista, con la elección es decisiva para la presidencia; los republicanos de Trump generalmente enfatizan las políticas estadounidenses tradicionales, representando a la clase media alta, enfocándose más en asuntos domésticos y adoptando políticas que se enfocan en fortalecer el dólar a través de recortes de impuestos domésticos y estableciendo paredes impositivas en el extranjero, mientras que Harris, que se postula en lugar de “representante de Biden”, está representado por demócratas, que a menudo representan a las clases media y baja, con un enfoque más universal orientado a roles y un enfoque más diverso.

El papel del dólar estadounidense como pilar de los mercados financieros mundiales que puede cambiar todo el sistema de mercados es bien conocido. Aunque teóricamente el Banco de la Reserva Federal (Fed) es independiente, el presidente puede influir en el dólar a través de la política fiscal y comercial. Por lo tanto, para los participantes en los mercados de divisas y acciones, comprender las tendencias de Trump y Harris sobre el dólar y la política fiscal puede ayudar a ver las tendencias futuras del dólar.

El impacto de los resultados electorales en valores clave

Victoria republicana (“ola roja”) de Trump a la cabeza : Si Trump gana las elecciones y los republicanos pueden mantener la mayoría en el Congreso, la expansión fiscal y los recortes de impuestos que Trump enfatiza impulsarán el crecimiento económico de EE. UU., lo que será bueno para el dólar. Además, una política fiscal más fuerte podría llevar a un mayor gasto e inflación, lo que probablemente provocará que las tasas de interés se mantengan más altas, lo que fortalecerá el dólar.

La política “América primero” de Trump también abarca políticas comerciales, que podrían incluir el aumento de los aranceles sobre las importaciones de bienes de países asiáticos hasta un 60% o más. Si este plan es cierto, los riesgos comerciales globales podrían aumentar, lo que provocaría que los inversores recurrieran a la seguridad del dólar durante un aumento de las tensiones comerciales mundiales. Si Trump gana la presidencia y los republicanos han obtenido la mayoría en el Congreso, el dólar podría congelarse a largo plazo, mientras que los activos no estadounidenses como el euro y el oro podrían debilitarse. Las políticas de Trump podrían beneficiar a las acciones estadounidenses, con índices clave como el S & P 500, el Dow Jones y el Nasdaq potencialmente beneficiándose de estas políticas

Victoria demócrata (“ola azul”), con Harris liderando : Si Harris gana las elecciones, es probable que continúe con las políticas de Biden. Los analistas esperan que Harris mantenga una política fiscal y comercial existente relativamente cautelosa, lo que podría impedir el crecimiento de la economía estadounidense y debilitar el dólar.

Los demócratas a menudo adoptan una postura proactiva en política exterior, particularmente en las regiones de Europa del Este y Medio Oriente, lo que puede crear condiciones desfavorables para el comercio global y puede afectar negativamente el crecimiento a largo plazo del dólar; Las victorias de los demócratas en las elecciones presidenciales y parlamentarias pueden llevar a un debilitamiento del dólar, causando que activos como el euro y el oro suban de valor.

Gobierno dividido

Si el partido ganador no logra mantener una mayoría parlamentaria, lo que resulta en un gobierno dividido, podría causar un estancamiento político. Estados Unidos tiene una historia de “disputas políticas” que a menudo conducen a compromisos. Los analistas advierten que no se debe subestimar el impacto de un gobierno dividido, ya que esta condición podría afectar al dólar en el corto plazo, con la recuperación monetaria potencialmente limitada y en línea con con la política de la Reserva Federal.

Decisiones de tipos de interés de la Reserva Federal de Estados Unidos (Fed)

Si las elecciones estadounidenses atraen el interés en el mercado de divisas al nivel más alto del año, la decisión de la Fed sobre la tasa de interés del 7 de noviembre puede calentar el mercado. Esta decisión se produce después de que se publicaron dos datos económicos clave: el PCE (Índice de Precios de Consumo Personal) de septiembre y las Nóminas No Agrícolas de octubre, un indicador clave de la política de la Fed.

La mayoría de los economistas predicen que la Fed recortará las tasas de interés en 25 puntos básicos, lo que llevará las tasas de interés al 4,5% -4,75%. A pesar de que el PCE y los datos de empleo juegan un papel importante en la decisión, la mayoría de los analistas creen que estos datos no cambiarán la dirección de la Fed.

Luzzetti de Deutsche Bank señala que la mayoría de los funcionarios de la Fed apoyan recortes cautelosos de las tasas de interés, mientras que Tim Duy de SGH Macro Advisors está de acuerdo con con este enfoque. Por el momento, el mercado ya se ha ajustado para apoyar un recorte de tasas de 25 puntos básicos, con la probabilidad de este recorte de tasas es del 95,7%.

Para los inversores en el mercado de divisas, el seguimiento del tamaño de los recortes de las tasas de interés de la Fed, la respuesta de la Fed a los resultados electorales y el tono del presidente Jerome Powell sobre las opiniones de política económica y monetaria, será clave para evaluar las tendencias del dólar y otros activos.

Oportunidades de Inversión en Forex con Aprovechamiento de Ganancias

Las elecciones estadounidenses y la próxima decisión de la Fed sobre la tasa de interés crearán oportunidades de inversión sin precedentes en los mercados de divisas, metales, energía y valores. Para el inversor promedio de forex, esta es una oportunidad única para crear riqueza, que requiere una preparación cuidadosa tanto en capital, psicología y técnicas comerciales.

Activos en los que los inversores deberían centrarse : La opción más recomendada es invertir en forex, especialmente el par EUR / USD, que es el par de divisas más popular del mundo. Además, también vale la pena seguir otros pares de dólares estadounidenses como JPY, GBP, CHF, AUD y CAD, seguidos del oro, que sigue siendo una inversión atractiva debido a su alta volatilidad. Los operadores experimentados pueden considerar invertir en índices estadounidenses y asiáticos como el S & P 500, DAX, Hang Seng y A50.

Advertencia de riesgo para los inversores : A pesar de las enormes perspectivas de rentabilidad, no olvidemos que los riesgos que vienen con esta oportunidad también son altos. Además de la incertidumbre del mercado, otro riesgo clave es el engaño de las plataformas de forex, especialmente durante eventos importantes como las elecciones de EE. UU. O las decisiones de la Fed. Muchas plataformas no reguladas a menudo usan las redes sociales y los videos cortos para presumir de ganancias. Para atraer a los inversores para que sean víctimas de trampas de “ de cerdos” en la divisa, incluso algunas plataformas reguladas pueden usar publicidad manipuladora, señales de negociación exageradas o incluso causar intencionalmente llamadas colaterales. Y detener el comercio para dañar a los inversores.