FINRA impõe multa de US$ 115 mil à Creand Securities por supostas violações de regras

De outubro de 2019 a fevereiro de 2020, a Creand falhou em calcular com precisão a reserva necessária de clientes em cinco ocasiões distintas, resultando em quatro deficiências retrospectivas que variaram de aproximadamente US$ 1,3 milhão a US$ 13,4 milhões, totalizando aproximadamente US$ 27,8 milhões.

A falha da empresa em calcular com precisão suas obrigações de reserva de clientes levou à apresentação de cinco relatórios imprecisos de Uniforme Único Combinado Financeiro e Operacional (FOCUS) e à manutenção de livros e registros imprecisos em relação à sua reserva de clientes.

Como resultado das violações, a Creand infringiu as Seções 15(c) e 17(a) do Securities Exchange Act de 1934, as Regras do Exchange Act 15c3-3, 17a-3, 17a-4 e 17a-5, e as Regras da FINRA 4511 e 2010.

Desde outubro de 2019 até o presente, a Creand também não conseguiu estabelecer e manter um sistema de supervisão, incluindo procedimentos de supervisão escritos (WSP), razoavelmente concebidos para alcançar a conformidade com as regras da Lei de Câmbio relativas aos requisitos de reserva de clientes, violando as Regras FINRA 3110 e 2010.

Além da multa, a empresa aceitou uma censura formal. A Creand Securities, membro da FINRA desde novembro de 1995, é uma corretora autocompensadora que oferece negociação de ações e títulos corporativos no varejo para uma base de clientes majoritariamente estrangeira.