Financial Conduct Authority

Mali Davranış Otoritesi (FCA), bir FX opsiyon komisyoncusu olan TFS-ICAP Ltd'yi müşterilere yanıltıcı bilgi ilettiği için 3,44 milyon sterlin para cezasına çarptırdı. 2008 ve 2015 yılları arasında, TFS-ICAP'deki brokerler, 'baskı' işlemleri uygulamasını gerçekleştirdi. Bu, komisyoncuların müşterilerine, böyle bir ticaret fiilen gerçekleşmemişken belirli bir fiyat ve/veya miktarda bir ticaretin gerçekleştiğini bildirmesini içeriyordu. TFS-ICAP komisyoncuları, birden fazla komisyonculuk masasında bunu açıkça ve uzun bir süre boyunca yaptı. Basım ticareti, müşterileri TFS-ICAP için iş yaratmak için, yapmamış olabilecekleri zaman ticaret yapmaya teşvik etmeye çalıştı. Bu nedenle, TFS-ICAP, uygun piyasa davranışı standartlarına uymamıştır. Ayrıca, TFS-ICAP, baskının yapılabileceğine dair uyarı işaretlerine tepki göstermedi veya bunun riskini ele almak için harekete geçmedi ve bu nedenle gerekli beceri, özen ve özenle hareket etmedi. Ayrıca uygulamayı kanıtlayacak herhangi bir kayıt da yoktu, bu da soruşturmanın şeffaf olmayan ve TFS-ICAP kayıtlarının hiçbirinde kaydedilmemiş bir uygulamanın varlığını tespit etmesi gerektiği anlamına geliyordu. TFS-ICAP ayrıca, komisyoncuların fiyat veya miktar bilgisi sağlayan risklerini tespit etmek ve bunlara karşı koymak için gözetim ve uyum düzenlemelerinde, bunlar gerçekleşmediğinde gerçek işlemlere dayalı olarak bazı eksikliklere sahipti. İcra ve Piyasa Gözetiminden Sorumlu İcra Direktörü Mark Steward şunları söyledi: "Bu pazar, bilgilerin basılmasının veya bilgilerin temelinin doğru olmadığı durumlarda müşterilere bilgi sağlamanın, uygun piyasa davranışı standartlarına uymadığını dikkate almalıdır. Piyasa aynı zamanda bu tür uygulamaların opaklığının adli açıdan zorlayıcı olsa da eyleme geçmek için bir engel olmadığını da dikkate almalıdır.' FCA, bu soruşturmada Amerika Birleşik Devletleri'ndeki Emtia Vadeli İşlemler Ticaret Komisyonu tarafından sağlanan yardım için minnettardır. TFS-ICAP, bu davayı FCA ile çözmeyi kabul etti ve böylece uygulanan genel mali cezaya %30 indirim hakkı kazandı. Bu indirim olmasaydı, FCA 4,92 milyon sterlinlik bir mali ceza uygulayacaktı.