ASIC为资本制定新的市场诚信规则

澳大利亚证券投资委员会（ASIC）为资本制定了新的市场诚信规则，为投资者和市场诚信提供了重要保护，同时简化了市场参与者的资本框架。

2021年ASIC市场诚信规则（资本）（资本规则）将取代现有的针对证券市场参与者和期货市场参与者的独立规则书，以创建一套通用的资本规则。

与我们在CP 302中提出的建议一致，《资本规则》将对ASIC对市场参与者的资本要求进行修改：

将期货市场参与者从现有的有形资产净值制度改为基于风险的制度，最低核心资本要求为100万美元；

将证券市场参与者的最低核心资本要求提高到500,000美元；

加入计算承销和次级承销风险金额的要求；以及

通过删除多余的规则和表格来简化资本要求。

根据行业反馈，ASIC已经：

将拟议的过渡期从6个月延长至12个月；

修改了拟议的流动性要求，将拟议的12个月现金流要求改为3个月现金流要求，同时要求保持12个月的流动性计划；

包括将使用权资产抵消相应的租赁负债的能力，净额（如果是正数）将被视为除外资产；

调整了适用于本金头寸的商品头寸风险要求和外汇头寸风险的各个组成部分。

专员Cathie Armour说：“ASIC的新资本规则简化并加强了现行的资本制度，使我们的标准与可比的国际资本框架和澳大利亚金融服务许可制度的财务要求更好地保持一致。资本规则进一步考虑了与经营市场参与者业务相关的风险，有助于更好地保护投资者和交易方。”

经过12个月的过渡期，市场参与者将被要求从2022年6月17日起遵守资本规则。市场参与者可能希望在2022年6月17日之前通过向ASIC提供书面通知来选择加入资本规则。选择加入后，市场参与者将被要求通过ASIC的监管门户网站提交每月基于风险的回报。

对资本规则所包含的要求的豁免仅适用于经批准的清算设施的清算参与者、经授权的存款机构和主要交易商。